投資連結(jié)保險(xiǎn)又稱投資連結(jié)保險(xiǎn)，是一種基于投資的保險(xiǎn)。合資保險(xiǎn)的最大特點(diǎn)是人壽保險(xiǎn)費(fèi)和現(xiàn)金價(jià)值是可變的，因此投資是靈活的。但是，與股利保險(xiǎn)相比，合資保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)較高，適合于長(zhǎng)期投資。共同保險(xiǎn)的特點(diǎn)是什么？

　　合營(yíng)企業(yè)保險(xiǎn)的特點(diǎn)是：1合營(yíng)企業(yè)保險(xiǎn)分立投資賬戶不同，分紅保險(xiǎn)分立投資賬戶不同，因此合營(yíng)企業(yè)年股利分配具有不確定性；保險(xiǎn)人可以自由選擇，可以享受較高的收益，但也要承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)；全民保險(xiǎn)有一個(gè)獨(dú)立的投資賬戶，該賬戶還具有保證底部預(yù)期年利率的功能。

　　合營(yíng)企業(yè)保險(xiǎn)的特點(diǎn)2預(yù)期的年收入分配是不同的。分紅保險(xiǎn)通過(guò)增加保險(xiǎn)金額，直接接受現(xiàn)金，將公司上一年度可分配利潤(rùn)的70%分配給客戶。股利分享保險(xiǎn)的期望年股利回報(bào)率是不確定的。萬(wàn)能險(xiǎn)則除為投資者提供固定預(yù)期年化收益率，還會(huì)視保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)情況給予不定額的分紅。投連險(xiǎn)沒(méi)有固定預(yù)期年化收益，完全取決于投資預(yù)期年化收益情況，相比之下，投連險(xiǎn)盈虧由客戶自擔(dān)，風(fēng)險(xiǎn)最大，但投資預(yù)期年化收益也可能最高。

　　投連險(xiǎn)的特點(diǎn)3.利潤(rùn)來(lái)源不同

　　分紅險(xiǎn)紅利來(lái)源于三差(利差、死差和費(fèi)差)預(yù)期年化收益，而投連險(xiǎn)和萬(wàn)能險(xiǎn)利潤(rùn)來(lái)自于投資預(yù)期年化收益。

　　投連險(xiǎn)的特點(diǎn)4.繳費(fèi)靈活度不同

　　萬(wàn)能險(xiǎn)與投連險(xiǎn)都具有交費(fèi)靈活、保額可調(diào)整、保單價(jià)值領(lǐng)取方便的特點(diǎn)。而分紅險(xiǎn)交費(fèi)時(shí)間及金額固定，靈活度差。

　　投連險(xiǎn)的特點(diǎn)5.投資渠道不同

　　萬(wàn)能險(xiǎn)和投連險(xiǎn)的區(qū)別主要在于前者有保底預(yù)期年化收益，而后者沒(méi)有，這追根究底是因?yàn)楸ＹM(fèi)投資渠道不一。根據(jù)中國(guó)保監(jiān)會(huì)2005年12月發(fā)布的《保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者股票投資管理暫行辦法》，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者為投資連結(jié)保險(xiǎn)設(shè)立的投資賬戶，投資股票的比例可以為100%;為萬(wàn)能壽險(xiǎn)設(shè)立的投資賬戶，投資股票的比例不得超過(guò)80%。所以結(jié)合去年的股市表現(xiàn)，投連險(xiǎn)的投資預(yù)期年化收益遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于萬(wàn)能險(xiǎn)和分紅險(xiǎn)。

　　投連險(xiǎn)的特點(diǎn)6.透明度不同

　　分紅保險(xiǎn)基金的運(yùn)作并不向客戶解釋。保險(xiǎn)公司只在每份保險(xiǎn)合同簽訂之日以書面形式告知保險(xiǎn)單持有人，保險(xiǎn)單的股利數(shù)額透明度低。合營(yíng)企業(yè)保險(xiǎn)投資部分的運(yùn)作是透明的，收費(fèi)比例逐項(xiàng)列出，保費(fèi)的結(jié)構(gòu)、用途、價(jià)格均一一列出，每月最少一次向客戶公布投資單位價(jià)格，客戶每年還會(huì)收到年度報(bào)告，透明度較高;現(xiàn)在有保險(xiǎn)公司還做到了一天一公布;萬(wàn)能險(xiǎn)則會(huì)每月或者每季度公布投資預(yù)期年化收益率。