問：為什么我身邊有這么多人購買有分紅性質(zhì)的保險來安排自己的未來養(yǎng)老？

答：人壽保險自15世紀形成商業(yè)性經(jīng)營以來，已有五百多年歷史，目前在世界發(fā)達國家和地區(qū)已成為國民僅次于住房的第二大消費需求。近一百年來，壽險發(fā)展的重要方面就是其功能的不斷豐富和深化，即由單純保障型發(fā)展到保障儲蓄型，再發(fā)展到保障投資型。分紅保險就是保障投資型保險的主要品種，分紅保險在保留保障功能的同時，提供了投資分紅功能。目前我們都處于低預(yù)期年化利率時代，我們未來的養(yǎng)老金規(guī)劃需要考慮通貨膨脹因素，所以對于規(guī)劃養(yǎng)老金的朋友們而言，帶有分紅性質(zhì)的產(chǎn)品非常合適。

分紅保險在確保保戶基本保險利益的基礎(chǔ)上，還給其提供了與保險公司共同分享經(jīng)營成果的機會，從而使分紅保險既具有傳統(tǒng)壽險的基本保障功能，又可根據(jù)公司分紅保險的經(jīng)營情況，將盈余的大部分以紅利的形式分配給客戶，因而具有保障和投資的雙重功能。同時，客戶還能有效地避免預(yù)期年化利率波動和通貨膨脹帶來的風(fēng)險。

與傳統(tǒng)產(chǎn)品相比，分紅保險使客戶獲得了更大的盈利空間，而保險公司憑借分紅保險的發(fā)展，進一步擴大了保費規(guī)模和資金運用規(guī)模，經(jīng)濟實力和抗風(fēng)險能力都得以提高。

與其他保險產(chǎn)品不同，我們購買養(yǎng)老年金保險，從購買到領(lǐng)取養(yǎng)老金，時間跨度可能相隔10年、20年乃至更長的時間。因此，在購買養(yǎng)老年金保險時，也應(yīng)該首要考慮帶有分紅功能的產(chǎn)品，以抵御這幾十年的通脹風(fēng)險。那么在低預(yù)期年化利率和高通脹時代我們就應(yīng)該選擇有分紅功能的產(chǎn)品為佳，以便將來市場預(yù)期年化利率上升后，我們能夠在一定程度上得到保險公司的補償。

當然我們也要對分紅險的分紅功能有個清淅認識，我們一起來算筆賬：一位被保險人，30歲，年繳7100元，20年繳費，保額10萬元，自60歲起，年領(lǐng)5000元至80歲，如果健康地生存到80歲，保險公司將一次性給付20萬元；如果不幸身故受益人將獲得20萬元的賠付。我們來看看，買保險的成本是710020＝14.2萬元，若生存至滿期，能獲得年金10萬元，同時獲得滿期金20萬元，投資回報率為(10+20-14.2)/14.2100%＝111.27%。投保不足15萬元可獲取10萬元年金和20萬元滿期金，投資回報率111%?？蓪嶋H的投資回報率真有這么高嗎？

實際上，上述計算中以單利計算取代復(fù)利計算，回避了金錢的時間價值，讓我們覺得回報很高，可實際上這些年金要分20年才能拿到。20萬元滿期金也要30年后才能拿到，考慮到時間價值和復(fù)利因素，該產(chǎn)品的實際最高年回報率只有2%。